De meeste mensen denken dat ze verliezen kunnen compenseren door "het terug te verdienen", maar ze negeren een fundamenteel wiskundig feit: verliezen is een lineaire daling, terwijl terugverdienen een exponentiële stijging is. Bij een verlies van 10% hoef je slechts 11% te verdienen; bij een verlies van 50% moet je verdubbelen; en bij een verlies van 70% moet je 233% rendement behalen om weer op nul uit te komen - dit houdt nog geen rekening met de tijd, psychologische druk en gemiste marktkansen. Dus, wat echt het leven of de dood van een transactie bepaalt, is nooit een gemiste kans of een klein verlies, maar of je een enkel verlies laat uitgroeien tot een ramp.