Торговля волатильностью, держите позиции до истечения срока, обязательно сохраняйте положительную гамму. Не нужно поддерживать положительную гамму в любых сценариях, достаточно поддерживать положительную гамму вблизи текущей цены. Эта небольшая гамма резко увеличится в момент истечения, и даже небольшие колебания на спотовом рынке могут вызвать хеджирование дельты. В это время, если кто-то решит вмешаться и сбить цену или поднять её, это будет очень популярно. Если вы намеренно или по несчастью держите отрицательную гамму до истечения, мечтая или боясь собрать последние положительные тета. В это время, если произойдет небольшое колебание, и ваше хеджирование дельты сработает несколько раз, вы поймете, что такое риск пина. Очень приятно. Я это испытывал раньше. Это даже лучше, чем тайский массаж.