Populární témata
#
Bonk Eco continues to show strength amid $USELESS rally
#
Pump.fun to raise $1B token sale, traders speculating on airdrop
#
Boop.Fun leading the way with a new launchpad on Solana.
Právě přidáno k mým $GLXY výzvám v tento den -11 % po pohybu $CORZ -18 % (zdá se, že velká část z toho je způsobena nedostatkem půjček na $CRWV...)
$CRWV <> $CORZ dohoda byla právě oznámena, veškerá akvizice akcií (implikované ocenění ~ 9 miliard $ ~ 20 $ / akcie) se neuzavře až do 4. čtvrtletí, takže $CORZ se obchodovala výrazně dolů na 14,85 $ - velkým důvodem je to, že náklady na půjčky $CRWV jsou právě teď šílené 150-200% anualizované, takže lidé obvykle mohou koupit $CORZ za 15 USD, poté shortovat odpovídající množství $CRWV akcií (poměr 8:1) a uzamknout zisk 5 $ za akcii, když se obchod uzavře - ale není tomu tak Dává smysl vzhledem k šíleným výpůjčním nákladům právě teď.
Celkově lze říci, že vzhledem k tomu, že se jedná o obchod s akciemi, $GLXY ve skutečnosti těží, protože snižuje budoucí hotovostní závazky $CRWV (dluhopisy CoreWeave jsou v den konání v plusu), a proto má $GLXY vyšší šanci na zaplacení.
Stále si myslím, že v příštích 6 měsících přijde spousta vzrušujících katalyzátorů $GLXY
- oznámení o financování Heliosu fáze 1/2 (již brzy)
- schválení dalších 800 MW od ERCOTu pro Helios, čímž se celkový výkon zvýší na 1,6 GW (a potenciálně s tím i nový obchod/nájemce)
- stále mají těchto 200 MW navíc, na které $CRWV mohli uplatnit svou opci - pokud jde o dohodu o $CORZ, můžete argumentovat oběma způsoby, pokud se zvýšila/snížila pravděpodobnost, že se to stane, ale myslím, že nakonec je to otázka poptávky, která je pro datová centra stále neuvěřitelně silná, takže si to vezme buď $CRWV, nebo jiný nájemce
- $BTC se také daří velmi dobře a zdá se, že Galaxy oznamuje další partnerství / vzrušující projekty, do kterých se každý den zapojují!
27. 6. 2025
Spekuluje se, že dohoda společnosti Core Scientific $CORZ s CoreWeave $CRWV by měla vést k podstatnému přehodnocení $GLXY akcií Galaxy Digital. Hodnota podniku společnosti $GLXY (5,7 miliardy USD) v současné době představuje ~20% slevu oproti $CORZ (7,3 miliardy USD), a to navzdory skutečnosti, že:
- Smluvní tržby společnosti Galaxy (900 milionů USD ročně) z nájemní smlouvy CoreWeave jsou vyšší než příjmy společnosti Core Scientific (850 milionů USD).
- Růst v oblasti datových center společnosti Galaxy (s potenciálem růstu na 2,5 GW) je výrazně větší než u společnosti Core Scientific.
- Galaxy vlastní jedinou platformu finančních služeb zaměřenou na digitální aktiva.
Současné ocenění společnosti $GLXY nejen naznačuje, že její podnikání v oblasti datových center je silně podhodnocené, ale také to znamená, že získáváte její podnikání v oblasti finančních služeb zdarma.
Při ceně 17,50 USD za akcii za $CORZ (současná cena v předtržním obchodování; všimněte si, že akviziční cena bude pravděpodobně výrazně vyšší) se $CORZ obchoduje za podnikovou hodnotu 7,3 miliardy USD. Mezitím se $GLXY v současné době obchoduje za podnikovou hodnotu 5,7 miliardy USD.
Nájemní smlouva mezi Galaxy a CoreWeave zajišťuje průměrné roční nájemné ve výši 900 milionů dolarů pro $GLXY oproti 850 milionům dolarů pro společnost Core Scientific. CoreWeave by ve skutečnosti ušetřil více na ročních nákladech na nájem tím, že by si pořídil $GLXY na rozdíl od $CORZ, což samozřejmě znamená, že $GLXY má pro $CRWV větší hodnotu než pro $CORZ!
Nájemní smlouva společnosti Galaxy (393 MW kritická IT zátěž, 600 MW brutto) představuje méně než 25 % její celkové očekávané energetické kapacity (2,5 GW) v areálu datového centra Helios. Nájemní smlouva mezi společností Core Scientific a společností CoreWeave (kritická IT zátěž 590 MW, hrubý 800 MW) představuje většinu celkové očekávané energetické kapacity společnosti Core Scientific. Schopnost společnosti Galaxy rozšířit kapacitu svých datových center výrazně nad rámec stávající dohody se společností CoreWeave naznačuje, že by se měla obchodovat s prémií vůči společnosti Core Scientific na základě MW schváleného výkonu, přesto se obchoduje se slevou!
A konečně, Galaxy vlastní "jedinečné" aktivum ve své platformě finančních služeb zaměřené na digitální aktiva. Tento podnik, který zahrnuje OTC obchodování a tvorbu trhu pro spotové a derivátové obchody, investiční bankovnictví, správu aktiv a sázky, je od svého založení trvale ziskový a akcionářům generuje zisky přes miliardu dolarů! Chcete-li zdůraznit historickou ziskovost, zvažte, že účetní hodnota na akcii společnosti $GLXY se složila z ~1 $ v roce 2018 na 6+ $ dnes.
Při současném ocenění $GLXY nejenže získáváte podnikání v oblasti datových center Galaxy za zlomek jeho vnitřní hodnoty, ale získáváte jeho podnikání v oblasti digitálních aktiv zdarma.
15,19K
Top
Hodnocení
Oblíbené