Depotregelen (regel 206(4)-2 under Investment Advisers Act av 1940) er fortsatt et av de mest misforståtte og uintuitive overholdelsesområdene for RIA-er. Rådgivere antar ofte at depot kun gjelder når de fysisk har klientmidler. I virkeligheten kan depot utløses i et bredt spekter av scenarier, inkludert når en rådgiver har myndighet til å flytte klientmidler, for eksempel via gebyrfradrag, Standing Letters Of Authorization (SLOAs), eller til og med tjene i en juridisk rolle som bobestyrer eller bobestyrer. I mange tilfeller innser ikke rådgivere at de har utløst varetekt – og blir overrumplet av konsekvensene av overholdelse, spesielt kravet om en årlig overraskelsesundersøkelse av en tredjepartsregnskapsfører. I dette gjesteinnlegget pakker Rich Chen, grunnlegger av Brightstar Law Group, ut nyansene i forvaringsregelen, og klargjør når varetekt utløses og hvordan RIA-er kan bygge operasjonelle systemer som reduserer regulatorisk risiko. #advicers