Правило зберігання (Правило 206(4)-2 відповідно до Закону про інвестиційних радників 1940 року) залишається однією з найбільш неправильно зрозумілих і неінтуїтивних сфер дотримання вимог для RIA. Консультанти часто припускають, що зберігання застосовується лише тоді, коли вони фізично зберігають активи клієнтів. Насправді зберігання може бути ініційоване в широкому діапазоні сценаріїв, у тому числі, коли радник має повноваження переміщувати активи клієнтів, наприклад, за допомогою вирахування гонорару, постійних листів про дозвіл (SLOA) або навіть виконує юридичну роль, як-от довірена особа чи виконавець. У багатьох випадках консультанти не усвідомлюють, що вони ініціювали опіку, і застають їх зненацька наслідками дотримання вимог, зокрема, вимогою щорічної раптової перевірки стороннім бухгалтером. У цьому гостьовому пості Річ Чен, засновник Brightstar Law Group, розкриває нюанси правила зберігання, уточнюючи, коли спрацьовує зберігання та як RIA можуть створювати операційні системи, що знижують регуляторний ризик. #advicers