وفقا ل @DrRichardWerner ، يعتقد معظم خبراء الاقتصاد أنه لتقديم قرض ، يجب على البنك "تحويل الأموال من حسابات أخرى داخل البنك أو خارجه". 1/

في مكان آخر يوضح فيرنر: "السؤال الرئيسي هو ما إذا كان كشرط أساسي ... من حجز أصل قرض المقترض في حسابه ، يقوم البنك بالفعل بسحب هذا المبلغ من حساب آخر ، مما يؤدي إلى انخفاض القيمة المتساوية في رصيد كيان آخر ". 2/

لكن وجهة النظر القياسية لا تدعي أي شيء من هذا القبيل. 3/

بدلا من ذلك ، يرى أن القرض يزيد في البداية من إجمالي التزامات وأصول البنك المقرض بمبلغ القرض. بمجرد أن ينفق المقترض جميع العائدات وتتم تسوية المعاملات ، يعود رصيده إلى الصفر ، ويجزأ البنك مع العديد من الاحتياطيات. 4/

الاحتياطيات هي أصول بنكية ، بحيث لا يقوم البنك الذي ينفصل عنها بالتالي بالاعتماد على أي حسابات معه. إنها تعتمد على حساب الاحتياطي الفيدرالي الخاص بها. لكن هذا السحب هو _نتيجة_ للقرض الذي قدمته ، وليس "شرطا أساسيا" لتقديمه. 5/

يبدو أن فيرنر لا يفهم أن التزامات البنك ، بما في ذلك أرصدة الودائع المحفوظة معه ، تمثل الأموال _already تحويلها إلى it_. وهي تستبدل سندات الدين الخاصة بها بتلك الأموال ، والتي يمكن لها بعد ذلك توظيفها في تقديم القروض دون أي تحويل إضافي للأموال. 5/

لذلك لحجز قرض ، لا يتعين عليها "تحويل" الأموال من أي من حساباتها. قد تجد أنه من المربح تقديم قرض لا يمكنها تمويله بأموال متاحة لها بالفعل ، عن طريق الاقتراض من الخارج. ولكن هنا مرة أخرى يمكن أن يحدث الاقتراض بعد حجز القرض. 6/

هذا لا يعني إنكار أن العديد من الحسابات التقليدية لخلق الأموال المصرفية ، بما في ذلك قصة "مضاعف النقود" الميكانيكية التي تقرض فيها البنوك مبالغ تساوي احتياطياتها الزائدة فقط ، أو تلك التي تعتمد فيها البنوك كليا على أموال المودعين ، غير واقعية إلى حد كبير. 7/

ولكن حتى تلك الحسابات الساذجة لا تفترض أن البنوك لا تستطيع أن تقيد حساب المقترضين دون الخصم أولا من حساب واحد أو أكثر من دائنيها الآخرين، أو الاقتراض من مكان آخر، أو سحب رصيد احتياطي الاحتياطي الفيدرالي. 8/

من المؤكد أن الأدلة من المصرفيين يمكن أن تثبت الأخطاء الكامنة وراء العديد من حسابات الإقراض المصرفي المبالغ فيها. لكن وجهة النظر المحددة التي يمتلك فيرنر مثل هذه الأدلة "الدحض" هي رجل قش غائب حتى عن معظم تلك الروايات المبسطة.

بالنسبة لأولئك الذين يرغبون في الرجوع إليها ، فإن مقالة فيرنر هنا: